Konkreta tips inför listningen

Hur förbereder jag mig för emission och upptagande till handel?

Innan Du presenterar bolaget för placerarna på en torgdag (respektive blir listad direkt om Du inte emitterar) finns följande att göra:

• Första avstämning. Träffa marknadsplatsen AktieTorget AB och tala om saken.
• Underlag. AktieTorget behöver följande underlag från Dig:
  • Årsredovisningar för de tre senaste åren (om det finns så många)
  • Tidigare utgivna prospekt eller memorandum (om det finns)
  • Aktuell delårsrapport (om det finns)
  • Utdrag från Rikspolisstyrelsens dataregister för styrelsen, VD, vice VD och ekonomichef samt ägare som efter eventuell emission kommer att äga mer än 10 procent av rösterna eller kapitalet. Fråga AktieTorget om de speciella rutiner som gäller för detta.
• Oberoende styrelseledamot. Du måste ha en från huvudägarna och bolaget i övrigt oberoende styrelseledamot. Om Du inte redan har en sådan styrelseledamot och inte känner någon som kan passa kan Du be om tips. AktieTorget hjälper till efter förmåga.
• Publikt bolag. Lagen kräver att Ditt bolag blir publikt innan aktierna kan erbjudas till allmänheten. För att bli publikt måste Ditt företag uppfylla följande krav:
  • Bolagsstämma måste besluta om att:
    • ändra bolagsordningen så att firmanamnet åtföljs av uttrycket "(publ)"; beslutet måste biträdas av aktieägare med minst två tredjedelar av såväl de avgivna rösterna som de aktier som är företrädda vid bolagsstämman
    • höja aktiekapitalet till minst 500 000 kronor.
  • Du måste ha:
    • bevis från bank eller motsvarande att pengarna är inbetalda
    • yttrande från revisor att bolagets eget kapital uppgår till minst det registrerade aktiekapitalet.
  • Bolaget blir publikt i och med att Bolagsverket registrerar det som publikt.
• Anslutningsmemorandum. Inför anslutningen måste du ha ett emissionsprospekt som är godkänt av Finansinspektionen eller ett anslutningsmemorandum som ska utformas enligt AktieTorgets riktlinjer och godkännas av AktieTorget.
• Euroclear-registrering. Dina aktier måste registreras i Euroclear eller annan central värdepappersförvarare. Bolagsstämma måste stoppa in en paragraf om "avstämningsförbehåll" i bolagsordningen. Sedan skickar Du Euroclear:
  • den nya bolagsordningen
  • ändringsbevis från Bolagsverket om förändringen i bolagsordningen
  • nytt registreringsbevis från Bolagsverket
  • undertecknade garantiförbindelser och avtal med Euroclear samt ansökningsblanketter
  Därefter kan en bank eller annat kontoförande institut byta Dina fysiska aktier mot Euroclear-noteringar. Kontakta Euroclear på telefon 402 90 00. Räkna med en kostnad på 25 000 kronor vid registrering och sedan kanske 20 - 25 000 kronor om året. (Observera att det blir ytterligare en kostnad för registrering av nya aktieägare i samband med emission. Detta görs av "kontoförande institut", till exempel Din bank eller fondkommissionär. Förhandla om priset.)
• AktieTorgets granskning. Löpande under processen granskar AktieTorget det ansökande bolaget. AktieTorgets styrelse beslutar om bolaget ska godkännas för upptagande till handel. Efter godkännande kan Du emittera aktier eller lista företaget direkt om Du inte nyemitterar (under förutsättning att spridningskraven är uppfyllda).
• Anslutningsavtal med marknadsplatsen AktieTorget AB. Anslutningsavgift på 25 000 kronor. Månadsavgift på 12 500 kronor för anslutning.
• Kurs i informationsgivning. Inför anslutningen erbjuds ni kostnadsfritt delta i en kurs som handlar om informationsgivning och om regler och rutiner för bolag som är upptagna till handel. Vanligtvis är det VD i bolaget och eventuellt någon från styrelsen som deltar i kursen.